Gold Demand in China: बाकी सारे एसेट क्लास को पीछे छोड़ते हुए चीन में गोल्ड ने (gold) इस साल अभी तक सबसे ज्यादा 15 फीसदी रिटर्न दिया है। लेकिन गोल्ड को लेकर जो बेताबी चीन में पिछले साल-डेढ़ साल से देखने को मिल रही थी वह कमोबेश अब थमती नजर आ रही है। मई के आंकड़े तो कम से कम इस बात की ओर इशारा करते हैं। खासकर प्रीमियम, होलसेल डिमांड से लेकर सेंट्रल बैंक की खरीदारी … के आंकड़े।
सबसे पहले बात चीन में गोल्ड पर प्रीमियम की:
चीन में गोल्ड पर प्रीमियम मई महीने के दौरान 10 डॉलर प्रति औंस घटकर 32 डॉलर प्रति औंस पर आ गया। होलसेल डिमांड में आ रही नरमी की वजह से प्रीमियम में गिरावट देखी जा रही है। इससे पहले अप्रैल 2024 में प्रीमियम मार्च के मुकाबले 16 डॉलर प्रति औंस बढकर 42 डॉलर प्रति औंस यानी 1.7 फीसदी पर था।
पिछले साल चीन में औसत एनुअल प्रीमियम बढ़कर रिकॉर्ड 29 डॉलर प्रति औंस यानी 1.5 फीसदी तक पहुंच गया था। महीने के हिसाब से देखें तो सितंबर 2023 में प्रीमियम सबसे ज्यादा 75 डॉलर प्रति औंस यानी 3.9 फीसदी रहा। जबकि डेली प्रीमियम के लिहाज से 14 सितंबर 2023 अव्वल रहा। इस दिन प्रीमियम बढकर 121 डॉलर प्रति औंस यानी 6.4 फीसदी पर पहुंच गया था।
इस साल अब तक कैसा रहा है प्रीमियम :
मई: 32 डॉलर प्रति औंस
अप्रैल: 42 डॉलर प्रति औंस
मार्च: 26 डॉलर प्रति औंस
फरवरी: 47 डॉलर प्रति औंस
जनवरी: 47 डॉलर प्रति औंस
(Sources: ICE Benchmark Administration, Shanghai Gold Exchange, World Gold Council)
होलसेल डिमांड में सुस्ती
चीन में इन्वेस्टमेंट डिमांड में मजबूती बरकरार है लेकिन होलसेल डिमांड में अब सुस्ती नजर आने लगी है। इस बात की तस्दीक शंघाई गोल्ड एक्सचेंज (SGE) से निकासी के आंकड़ों से होती है। शंघाई गोल्ड एक्सचेंज से निकासी चीन में होलसेल डिमांड का पर्याय है। मई 2024 के दौरान शंघाई गोल्ड एक्सचेंज (SGE) से महज 82 टन गोल्ड की निकासी की गई। पिछले महीने की तुलना में यह 49 टन जबकि पिछले साल की समान अवधि के मुकाबले 30 टन कम है। इस तरह से देखें तो थोक डिमांड चीन में मई के दौरान घट कर चार साल के निचले स्तर पर आ गई। इससे पहले मई 2020 में कोविड की वजह से थोक डिमांड मे इतनी कमजोरी देखी गई थी। 10 साल के औसत डिमांड के मुकाबले इस साल मई में डिमांड 34 फीसदी कम रही।
हालांकि मई से पहले जो मांग निकल रही थी उसकी वजह से शंघाई गोल्ड एक्सचेंज से निकासी इस साल अभी तक 736 टन रही है। पिछले साल की समान अवधि के मुकाबले यह 35 टन ज्यादा है।
शंघाई गोल्ड एक्सचेंज के सभी एक्टिव गोल्ड कॉन्ट्रैक्ट में मई के दौरान प्रतिदिन औसतन 193 टन सोने का कारोबार हुआ। पिछले महीने के मुकाबले यह 44 फीसदी कम है। हालांकि पांच साल के औसत 136 टन से यह बेहतर है।
अप्रैल 2024 के दौरान शंघाई गोल्ड एक्सचेंज से 131 टन गोल्ड की निकासी की गई। जो पिछले साल की समान अवधि के मुकाबले 10 टन ज्यादा थी।
मौजूदा कैलेंडर ईयर की पहली तिमाही के दौरान एसजीई से कुल 522 टन गोल्ड की निकासी की गई। जो पिछले साल के इसी तिमाही के मुकाबले 57 टन ज्यादा है। कैलेंडर ईयर 2019 की पहली तिमाही के यह बाद एसजीई से यह निकासी का सबसे बड़ा आंकड़ा है। साथ ही दस साल की औसत निकासी से भी यह 43 टन अधिक है।
एसजीई (SGE) से सालाना निकासी
2023: 1687.18 टन
2022: 1571.60 टन
2021: 1745.70 टन
2020: 1205.34 टन
2019: 1642.02 टन
2018: 2054.62 टन
2017: 2030.47 टन
(Sources: Shanghai Gold Exchange, World Gold Council)
सेंट्रल बैंक की खरीदारी पर भी लगा ब्रेक
चीन के केंद्रीय बैंक पीपुल्स बैंक ऑफ चाइना (PBoC) से प्राप्त ताजा आंकड़ों के मुताबिक इस साल मई के दौरान चीन के गोल्ड रिजर्व में कोई बदलाव नहीं देखा गया। जबकि इससे पहले लगातार 18 महीने तक चीन के गोल्ड रिजर्व में इजाफा देखा गया था। अप्रैल के दौरान चीन का गोल्ड रिजर्व 2 टन बढकर 2,264 टन पर पहुंच गया था। हालांकि चीन के गोल्ड रिजर्व में यह 18 महीने की सबसे कम बढ़ोतरी थी। अक्टूबर 2022 की तुलना में यह तकरीबन 319 टन यानी 16.5 फीसदी ज्यादा है। इसी वक्त से चीन के केंद्रीय बैंक ने सोने की मासिक खरीद को लेकर जानकारी फिर से साझा करना शुरू किया था। सोने की कीमतें भी इसी दौरान यानी अक्टूबर 2022 के बाद तकरीबन 50 फीसदी बढ़ी है।
अक्टूबर 2022 के अंत में चीन का कुल गोल्ड रिजर्व 1,948.32 टन था, जबकि कुल रिजर्व में हिस्सेदारी 3.19 फीसदी थी।
चीन के कुल फॉरेक्स रिजर्व में फिलहाल गोल्ड रिजर्व की हिस्सेदारी 4.9 फीसदी यानी अब तक के उच्चतम स्तर पर है। मौजूदा कैलेंडर ईयर के शुरुआती 5 महीनों के दौरान चीन के गोल्ड रिजर्व में 29 टन का इजाफा हुआ है। चीन के केंद्रीय बैंक ने 2023 के दौरान अपने गोल्ड रिजर्व में 225 टन की बढ़ोतरी की थी।
गोल्ड ईटीएफ में अभी भी दिख रहा दम
होलसेल डिमांड के बरक्स चीन में इन्वेस्टमेंट डिमांड में तेजी लगातार छठे महीने बरकरार रही। चीन में मई के दौरान गोल्ड ईटीएफ का कुल एसेट अंडर मैनेजमेंट (AUM) बढ़कर 6.7 बिलियन डॉलर के रिकॉर्ड हाई पर पहुंच गया। टोटल होल्डिंग्स भी इसी अवधि के दौरान 3 टन बढ़कर अब तक के सबसे उच्चतम स्तर 87 टन पर पहुंच गया। इक्विटी और लोकल करेंसी में गिरावट के साथ ही चीनी बॉन्ड यील्ड में डाउनट्रेंड की वजह से चीन में गोल्ड ईटीएफ लगातार नई ऊंचाई को छू रहा है।
इस साल अभी तक चीन में गोल्ड फंड में 2 बिलियन डॉलर का निवेश हुआ है जिसकी वजह से टोटल एयूएम और होल्डिंग्स दोनों में क्रमश: 41 फीसदी और 65 फीसदी की बढ़ोतरी हुई है।
